银行资产质量问题温和暴露的局面或将延续一段时期

逾期贷款总额超越不良贷款总额，关注类贷款大幅增加，长三角地区、制造业、批发零售业等领域的不良贷款仍在发酵。刚刚公布的工、农、中、建、交五大国有控股上市银行2012年报显示，在盈利继续保持平稳增长的同时，银行业资产质量隐忧加剧。

而在日前举行的业绩发布会上，中行和交行高层也均表示，预计2013年的不良贷款仍会略有上升。对银行来说，资产质量问题温和暴露的局面或将延续一段时期。

"双降"周期结束

数据显示，2012年末，五大银行不良贷款总额为3274.84亿元，相当于五大银行净利润7746亿元的42.28%。

按不良贷款余额排序，农行858.48亿元、建行746.18亿元、工行745.75亿元、中行654.48亿、交行269.95亿元。

从不良贷款率方面比较，农行1.33%、建行0.99%、中行0.95%、交行0.92%、工行0.85%。

按新增不良贷款数额排序，交行比去年初增加50.09亿元，建行增加37.03亿元、中行增加21.74亿元，工行增加15.64亿元。农行不良贷款余额则较上年末减少15.1亿元。

从不良贷款发展趋势看，五大银行中，仅有农行实现不良贷款余额与比率“双降”，该行不良率较上年末下降0.22个百分点。

工行、中行、建行实现“一升一降”，不良贷款余额有所上升、比率继续下降，其中，建行不良率下降最多，较上年末下降0.1个百分点，工行下降0.09个百分点，中行下降0.05个百分点。

交行更出现不良贷款余额与比例“双升”的不利局面，该行不良率较上年末上升0.06个百分点。

不过，多数银行拨备覆盖率持续提升，显示银行抵御风险的能力进一步增强。2012年末，工行拨备覆盖率295.55%，提高28.63个百分点;农行拨备覆盖率达到326.14%，较上年末提高63.04个百分点;中行不良贷款拨备覆盖率236.30%，比上年末上升15.55个百分点;建行拨备覆盖率达到271.29%，比上年末上升29.85个百分点。

虽然不良贷款余额有不同程度增加，但由于不良贷款率控制在1%左右较低范围内，且拨备覆盖率继续提升，业内专家普遍认为，不良贷款变动总体仍处在可控范围。

长三角、制造业、批发零售业为不良“重灾区”

翻阅五大银行年报不难发现，分地区和分行业看，长三角地区、制造业、批发零售业仍是不良贷款“重灾区”。

交通银行行长在业绩发布会上表示，该行不良贷款区域主要集中在江苏和浙江。

“江苏的不良贷款率是1.73%，上升了近1个百分点，浙江的不良贷款率是2.24%，上升近2个百分点。”

此前，两地的不良贷款率均低于1%，但去年则出现大幅反弹。从行业来说，不良贷款主要集中在批发零售行业，该行业不良贷款总额的占比达13%，不良贷款率高达1.75%，从企业规模上来看，不良贷款集中在行业内的小型企业，去年，这类企业的不良贷款率高达2.34%。

建行的不良贷款和逾期贷款，主要集中在长三角地区，且绝大多数出自浙江分行。

“浙江分行的不良和逾期贷款的增加也不是普遍的，主要集中在温州和杭州，两地占浙江分行不良和逾期贷款总额的3/4以上，从行业角度看，主要集中在制造和批发与零售业。”建行管理层介绍。

其他几家大行也体现出类似特征。如农行长三角地区不良贷款余额达到197.34亿元，占到不良贷款总额的23%，不良率由上年的0.98%升至1.19%;农行制造业不良贷款余额332.06亿元，占不良贷款总额的38.7%。

值得注意的是，颇受外界担忧的房地产贷款并未出现不良贷款集中暴露现象。数据显示，建行房地产业贷款不良率从2011年的1.88%降至0.98%，农行房地产业不良率则由2011年的1.24%降至1.03%。工行2012年末房地产业的不良贷款率为0.88%，仍处于较低水平。

逾期、关注类贷款上升作为不良贷款的先行指标，逾期贷款面临着更大的反弹压力。截至去年底，五大行逾期贷款总额接近4000亿元，逾期贷款总额超过不良贷款总额。

按逾期贷款余额排序，分别为工行1256.62亿元、农行879.05亿元、建行770.76亿元、中行705.5亿元、交行362.23亿元。

从增长趋势看，交行增幅高达64.60%，逾期贷款较2011年末激增142.16亿元;建行增长35.24%，较2011年末增加200.84亿元;农行增长19.7%，较2011年末增加144.42亿元;工行增长16.56%，较2011年末增加178.57亿元;中国银行增长9.8%，较2011年末增加63亿元。

业内专家指出，逾期贷款是不良贷款的前瞻性指标，逾期贷款快速膨胀，会在几个月后对银行不良率形成压力。

建行相关负责人在业绩发布会上坦言，“过去建行历来是不良贷款额大于逾期贷款额，一般情况要超出100亿元至200亿元左右，但2012年出现新的情况，逾期贷款额第一次超过不良贷款额大约30亿元左右。”

关注类贷款可对不良贷款产生缓冲效应，亦是贷款恶化的先行性指标。五大行年报显示，除农行、工行外，其他3家银行关注类贷款均有不同增加，其中建行较2011年末增加67亿元，中行增加150亿元，而交行更是激增17.4%，较2011年末大增101亿元。

逾期类贷款与关注类贷款出现明显上升，表明企业违约风险在增加，业内专家指出，这部分贷款今后有可能逐步转为不良贷款，这为银行风险管理敲响警钟。

所幸，尽管逾期贷款增长较快，但去年四季度以来，其形成速度在放缓。以建行为例，2012年四季度该行逾期贷款余额环比呈下降趋势，四季度单季下降84亿元。同时，该行逾期贷款形成率由上半年的0.80%和三季度的0.28%大幅下降到第四季度的-0.34%。同样，农行2012年末逾期总额879亿元，较2012年中期增加29亿元，远低于上半年115亿元的增幅。

业内专家指出，随着逾期贷款形成率的逐步下降，银行业资产质量或将迎来拐点，不良贷款额持续上升的局面或将得到控制。